La start-up kenyane Insurtech, Lami, lève 3,7 millions de dollars pour une extension de démarrage

La startup kenyane Lami Technologies a levé 3,7 millions de dollars dans le cadre de son dernier cycle d’investissement pour étendre son produit insurtech à travers l’Afrique.

L’extension a été dirigée par Harlem Capital, une société de capital-risque en démarrage qui investit dans des startups technologiques en phase de démarrage, axées sur les fondateurs minoritaires et féminins.

La société de capital-risque de démarrage, Newtown Partners, a participé à la ronde; Peter Bruce-Clark, associé de la société de capital-risque axée sur la recherche de New York, Social Impact Capital ; Caribou Honig et Jay Weintraub d’InsureTech Connect, une plateforme de mise en réseau pour les innovateurs de l’insurtech, et des membres seniors d’Exotix Advisory, une boutique de financement d’entreprise et de fusions et acquisitions axée sur les marchés émergents et en développement.

Lami a lancé son premier produit en 2020 et a construit et distribué une plateforme d’assurance numérique de bout en bout et une API qui permettent aux entreprises de différents secteurs de créer des solutions d’assurance sur mesure pour leurs clients.

L’extension fait suite à la ronde de 1,8 million de dollars qu’elle a obtenue l’année dernière. Le cycle a été mené par la société d’investissement en phase d’amorçage Accion Venture Lab et a bénéficié de la participation d’AAIC, Consonance, P1 Ventures, Acuity Ventures, The Continent Venture Partners et Future Africa.

Lami technologies a été fondée en 2018 par son PDG Jihan Abass pour relever le défi de la faible souscription à l’assurance en Afrique. Le secteur de l’assurance en Afrique a été freiné par le manque d’innovation, ce qui a entraîné un fonctionnement en arrière du secteur qui dépend principalement des systèmes traditionnels basés sur le papier.

Abass a déclaré à TechCrunch que le fonds nouvellement levé sera utilisé pour offrir des gammes de produits d’assurance supplémentaires, tout en révélant également que la startup a fait une entrée en Égypte et au Nigeria. Tout cela dans le contexte d’une extension de démarrage de 3,7 millions de dollars levée lors d’un cycle dirigé par Harlem Capital – qui investit dans des minorités et des femmes fondatrices.

« Lami est un pionnier de l’innovation dans le secteur de l’assurance, et nous sommes heureux d’avoir trouvé les bons partenaires pour aider à stimuler l’adoption de l’assurance à travers l’Afrique. Nous cherchons à rendre l’assurance facilement accessible à tous sur le continent, et nous dévoilerons continuellement plus de produits qui confirment cette détermination », a-t-elle déclaré.

Parlant de l’utilisation de la stratégie pour stimuler la croissance, Abass a déclaré que Lami prévoyait d’innover en permanence tout en explorant de nouvelles façons d’augmenter la pénétration de l’assurance sur le continent – ​​qui se situe actuellement à moins de 3 %.

« Sur le plan technologique, nous voulons répondre à l’ensemble de l’écosystème de l’assurance. Ainsi, ce ne sont pas seulement les plateformes numériques qui veulent vendre des produits d’assurance, mais aussi aider les acteurs existants à être plus efficaces dans leur distribution de produits, leur permettant de jouer un rôle dans l’augmentation du niveau de pénétration de l’assurance. Cela inclut les agents et les courtiers – nous examinons comment nous pouvons leur donner les moyens de vendre plus de polices », a-t-elle déclaré.

La société a déclaré que la pénétration totale de l’assurance en Afrique s’élève à 2,78 %, bien en deçà de la moyenne mondiale de 7,23 %, selon l’Organisation africaine des assurances. Ceci en dépit des recherches montrant que développer le marché lucratif de l’assurance en Afrique pourrait accélérer la prospérité inclusive dans la région.

Dans le cadre de ses efforts et de sa stratégie pour combler l’écart, Lami cherche à utiliser des technologies qui rendent l’assurance abordable grâce à des primes « minimes ». Par exemple, le partenariat de l’entreprise avec la start-up logistique Sendy a conduit au développement d’une couverture qui assure les marchandises par voyage avec des primes à partir de 0,21 USD pour des marchandises d’une valeur de 85 USD. Le produit couvre les marchandises d’une valeur maximale de 7 600 dollars américains. Les réclamations via Lami sont également traitées en un temps record – moins d’une semaine – par rapport à la moyenne de 90 jours dans l’ensemble du secteur.

Une autre initiative de Lami consiste à travailler avec des souscripteurs sur différents marchés pour créer une couverture tous risques pour les transactions d’achat immédiat, paiement ultérieur (BNPL). La couverture, rendue nécessaire par la popularité croissante des produits BNPL en Afrique subsaharienne, assure contre les défauts de paiement en cas de décès, d’invalidité, de perte d’emploi et de nombreuses autres circonstances.

De plus, la startup procède à des changements de leadership qui, selon elle, aideront à atteindre ses objectifs. Elle a nommé son directeur financier actuel, Roy Perlot, co-fondateur. Perlot fait partie de l’entreprise depuis 2020 et a contribué à sa croissance en apportant un leadership stratégique étendu grâce à son expérience approfondie à travers l’Afrique.

En outre, Lami investit dans la recherche pour le développement d’innovations qui stimuleront la croissance. Ce faisant, l’entreprise a développé une couverture d’assurance pour les produits de consommation tels que les téléphones portables, qui peuvent désormais être assurés au point de vente via les partenaires de commerce électronique de Lami. Cela a été accéléré par la mission de la startup de développer des stratégies efficaces pour ses partenaires afin d’offrir des produits d’assurance transparents et abordables à leurs employés via sa plateforme API.

La startup est également un partenariat d’intégration en tant que stratégie de croissance. Plus tôt cette année, Lami a intégré les partenariats de micro-assurance de Bluewave dans son portefeuille, améliorant encore ses capacités B2B2C par le biais de divers canaux lors de son expansion au Malawi et en République démocratique du Congo. En conséquence, au cours des trois derniers mois, Lami a fermé plus de 15 partenaires B2B2C répartis entre la gestion des ressources humaines, la logistique et la BNPL, avec une portée combinée de 3 millions de personnes.

Lami compte un nombre croissant de partenaires et de clients sur le marché africain. Sendy, qui permet aux transporteurs de fret d’Afrique de l’Est (Kenya, Ouganda et Tanzanie) d’accéder à une assurance transit par voyage, et aussi Kwara, pour rendre les produits d’assurance accessibles aux plus de 60 000 membres de SACCO (coopératives de crédit). Les autres clients sont la plate-forme de commerce électronique Jumia, le commerce de détail B2B et la plate-forme de distribution de bout en bout MarketForce et Stanbic Bank Insurance – qui utilise la technologie de Lami pour alimenter les produits de bancassurance.

Harlem Capital a déclaré avoir été attiré par Lami par son utilisation de l’innovation pour résoudre les problèmes financiers modernes, stimulant ainsi la croissance.

« Nous pensons que la prochaine vague de fintech intégrera des produits et services financiers comme l’assurance dans l’expérience d’achat d’un client. L’approche de Lami consistant à servir les gens par le biais de partenaires stratégiques dans le commerce électronique et la finance est le meilleur moyen d’établir la confiance avec les utilisateurs et de fournir une assurance de manière transparente et accessible aux Africains à travers le continent. La croissance impressionnante de Lami à ce jour montre que cela résonne auprès des clients et a une trajectoire solide à mesure qu’ils se développent à travers le continent », a déclaré Gabby Cazeau, directeur de Harlem Capital.